Synchronoss anuncia cierre de ofertas de acciones ordinarias y pagarés sénior por $ 235 millones

Además, Synchronoss recaudó $ 75 millones mediante una colocación privada de acciones preferentes

Ganancias netas utilizadas para refinanciar la estructura de capital de la empresa

BRIDGEWATER, NUEVA JERSEY, July 07, 2021 (GLOBE NEWSWIRE) -- Synchronoss Technologies, Inc. (NASDAQ: SNCR), un líder mundial e innovador en soluciones en la nube, mensajes y digitales, anunció hoy que el 29 de junio de 2021 cerró una oferta pública suscrita de 42.307.692 acciones ordinarias, que incluye 3.846.154 acciones emitidas en conexión con la opción de los suscriptores de comprar acciones adicionales, a un precio al público de $ 2.60 por acción, por ingresos brutos de aproximadamente $ 110 millones. La Empresa también anunció que el 30 de junio de 2021 cerró una oferta pública suscrita de $ 125 millones del valor de capital agregado de 8.375% de pagarés sénior con vencimiento en 2026, que incluye $ 5 millones del valor de capital agregado de los pagarés sénior emitidos en conexión con la opción de los suscriptores de compra de pagarés sénior. Los ingresos brutos para ambas ofertas excluyen los descuentos y comisiones de suscripción y los gastos estimados de oferta pagaderos por la Empresa.

Synchronoss y los pagarés sénior obtuvieron una calificación de BB- de Egan-Jones Ratings Company, una agencia de calificación independiente y no afiliada. Se espera que los pagarés comiencen la negociación en el Mercado Selecto Global de Nasdaq bajo el símbolo “SNCRL” ya el 1ro. de julio de 2021.

Además de las ofertas públicas, el 30 de junio de 2021 la Empresa cerró una colocación privada de 75,000 acciones de su Serie B Perpetua No Convertible Preferente a B. Riley Principal Investments, LLC por un precio de compra agregado de $ 75 millones.

Las dos ofertas públicas y la colocación privada resultaron en ganancias netas de aproximadamente $ 300 millones después de deducir descuentos y comisiones de suscripción, pero antes de gastos. El 30 de junio de 2021, la Empresa utilizó los ingresos netos en parte para redimir en su totalidad todas las acciones en circulación de sus Acciones Preferentes Perpetuas Participantes Convertibles Serie A propiedad de una afiliada de Siris Capital Group y para reembolsar los valores pendientes bajo la línea de crédito renovable de la Empresa.

"Synchronoss surge de este proceso integral de refinanciamiento con una base financiera sólida que apoyará nuestra misión de capacitar a nuestros clientes para conectarse con sus suscriptores en maneras confiables y significativas", dijo Jeff Miller, presidente y director ejecutivo de Synchronoss. “Hoy tenemos un entorno financiero sostenible que nos da la flexibilidad operativa necesaria para invertir en ofrecer y optimizar excelentes experiencias en la nube, mensajes y digitales para nuestros clientes; para permitir un crecimiento a largo plazo; y ofrecer un mayor valor para los accionistas que invierten en la empresa”.

El refinanciamiento también resultó en salida de los miembros del directorio de Synchronoss, Frank Baker, Peter Berger y Robert Aquilina, cada uno de ellos relacionado con Siris Capital Group. "A nombre de todo el directorio y la administración, quisiera agradecer a Frank, Peter y Bob por sus contribuciones a Synchronoss durante los últimos tres años y por su generosidad como asesores personalmente", dijo Miller.

En conjunto con esta nueva capitalización, B. Riley Financial, Inc., incluyendo algunas de sus afiliadas, es el inversor ancla de Synchronoss. Synchronoss otorgó a B. Riley representación en su directorio.

Bryant Riley, presidente y codirector ejecutivo de B. Riley Financial, Inc., comentó: “Nos complace servir como socio estratégico y patrocinador financiero de Synchronoss en esta capitalización y nos comprometemos a aprovechar todas las capacidades operativas y financieras de nuestra plataforma para apoyar a Synchronoss en su estrategia para ofrecer valor. Esperamos continuar trabajando estrechamente con Jeff y todo el equipo administrativo mientras Synchronoss entra en esta nueva y emocionante fase para su negocio”.

B. Riley Securities, Inc. (“BRS”) actuó como principal suscriptor y administrador único de los libros para la oferta de acciones ordinarias. Northland Capital Markets actuó como coadministrador para la oferta de acciones ordinarias.

B. Riley Securities, Inc. (“BRS”) actuó como administrador único de los libros de la oferta de pagarés sénior. Northland Capital Markets, Aegis Capital Corp. y EF Hutton, división de Benchmark Investments, LLC actuaron como administradores principales de la oferta de pagarés sénior.

Las acciones ordinarias y los pagarés sénior se ofrecen bajo la declaración de registro estándar de la Empresa en el Formulario S-3, que fue declarada efectiva por la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) el 28 de agosto de 2020. Las ofertas se realizaron únicamente por medio de un suplemento de prospecto y un prospecto base anexo. Las copias del suplemento del prospecto y el prospecto base anexo para la oferta se pueden obtener en el sitio web de la SEC en www.sec.gov, o comunicándose con B. Riley Securities por teléfono al (703) 312-9580, o por correo electrónico a, prospectuses@brileyfin.com.

Este comunicado de prensa no constituirá una oferta de venta o la solicitud de una oferta de compra, ni habrá ninguna venta de estos valores en cualquier estado o jurisdicción en la que dicha oferta, venta o solicitud sean ilegales antes de registro o calificación bajo las leyes de valores de cualquier estado o jurisdicción.

Acerca de Synchronoss

Synchronoss Technologies (NASDAQ: SNCR) desarrolla software para capacitar a las empresas de todo el mundo para conectarse con sus suscriptores de manera confiable y significativa. El conjunto de productos de la empresa ayuda a optimizar las redes, simplificar la incorporación y atraer suscriptores para liberar nuevos flujos de ingresos, reducir costos y aumentar la velocidad de posicionamiento en el mercado. Cientos de millones de suscriptores confían en los productos Synchronoss para mantenerse sincronizados con las personas, los servicios y el contenido que aman. Por esta razón, más de 1.500 talentosos empleados de Synchronoss en todo el mundo se esfuerzan cada día por reinventar un mundo sincronizado. Para más información visite, www.synchronoss.com

Declaración de salvaguarda

Este comunicado de prensa contiene declaraciones prospectivas dentro del significado de la Sección 21E de la Ley de Bolsa de Valores de 1934, según enmendada, incluyendo, mas sin limitación, las declaraciones con respecto al cierre de la oferta pública y el uso anticipado de los ingresos de la misma. Estas declaraciones prospectivas están sujetas a numerosos riesgos, incluyendo la satisfacción de las condiciones de cierre habituales relacionadas con la oferta pública y los factores de riesgo establecidos periódicamente en los informes de Synchronoss ante SEC (Comisión de Bolsa y Valores), incluyendo, mas sin limitación, los riesgos descritos en las secciones "Factores de riesgo" y "Discusión y análisis de la administración sobre la condición financiera y los resultados operativos" (según aplicable) del Informe anual de Synchronoss en el Formulario 10-K para el año finalizado el 31 de diciembre de 2020 y el Informe trimestral en el Formulario 10-Q para el período finalizado el 31 de marzo de 2021, presentados ante la SEC y disponibles en el sitio web de la SEC en, www.sec.gov. Además de los riesgos descritos anteriormente y en los otros informes de Synchronoss ante SEC, otros factores desconocidos o impredecibles también pueden afectar los resultados de Synchronoss. No se pueden garantizar declaraciones prospectivas y los resultados reales pueden diferir sustancialmente de tales declaraciones. La información en este comunicado es válida solo a la fecha de este comunicado, y Synchronoss no asume ninguna obligación de actualizar ninguna declaración prospectiva contenida en este comunicado debido a nueva información, eventos futuros o de otro tipo, excepto según lo exija la ley.

Contactos

Medios de Comunicación
Anais Merlin, CCgroup (Internacional)
Diane Rose, CCgroup (Norteamérica)
synchronoss@ccgrouppr.com 

Inversores
Todd Kehrli/Joo-Hun Kim, MKR Investor Relations, Inc.
investor@synchronoss.com